Azië ETF vergelijken: de 9 beste ETF’s
Veel beleggers streven naar een zo breed mogelijk gespreide portefeuille. Dat kan niet alleen spreiding over verschillende beleggingscategorieën betekenen, maar ook geografische diversificatie. Een van de grootste markten binnen de moderne wereldeconomie is de regio Azië-Pacific. Deze regio groeit sneller dan het wereldwijde gemiddelde. Door de sterker wordende economie neemt ook de interesse van beleggers toe. Omdat de Aziatische markt voor veel buitenstaanders minder bekend is, kunnen fondsen en ETF’s een interessante oplossing zijn. Ze zorgen voor brede spreiding van je belegging over een groot deel van de markt.
Het belangrijkste samengevat
- De economie van Azië zit duidelijk in de lift. Vooral China, ook wel het Rijk van het Midden genoemd, liet de afgelopen jaren een sterke economische groei zien.
- Bij veel beleggers wekt dat logischerwijs interesse, omdat zij willen profiteren van deze groei.
- Daarvoor zijn er verschillende Azië-ETF’s beschikbaar die het waard zijn om nader te bekijken.
Feiten over de economie van Azië
De economie in de regio Azië-Pacific is de afgelopen decennia sterk in belang toegenomen. De regio groeit internationaal gezien bovengemiddeld snel en zal volgens prognoses van de Asian Development Bank (ADB) in 2050 goed zijn voor de helft van het wereldwijde bruto binnenlands product. Het potentieel dat uit deze vooruitzichten voortkomt, is voor beleggers duidelijk interessant.
Opvallend is ook dat de sterke economische groei niet alleen te danken is aan economische grootmacht China. Volgens de ADB groeiden de Aziatische ontwikkelingslanden zonder China in 2022 voor het eerst in 30 jaar sterker dan het Rijk van het Midden. Vooral India springt eruit. Volgens prognoses groeit de economie van het land met 6,6%.
Belangrijke afzet- en inkoopmarkten
Wanneer we verderop in het artikel de verschillende ETF’s en hun specifieke zwaartepunten bespreken, is het ook belangrijk om te kijken naar de markten waarin de onderliggende bedrijven actief zijn. Dat Azië een grote afzetmarkt voor goederen is, is al lang geen geheim meer. Ook voor Duitsland gelden de landen van de Association of Southeast Asian Nations, kortweg ASEAN, als veelbelovende inkoopmarkten.
Tegelijkertijd neemt ook het aandeel van de Duitse export naar Aziatische landen gestaag toe. Tijdens de coronapandemie daalde de export naar Azië sterk, maar in 2021 lagen de goederenstromen alweer boven het niveau van vóór de crisis. In 2022 lag de waarde van de Duitse invoer zelfs meer dan 45% hoger dan in het pre-pandemiejaar 2019.
Meer feiten over Azië in vergelijking met de VS
Azië is een van de interessantste continenten als het gaat om economie en economische groei. Grootmachten zoals China en Rusland, maar ook eerder genoemde opkomende markten zoals India en kleinere Aziatische landen, vormen samen een interessant beeld voor beleggers. Hieronder vind je meer feiten over Azië in vergelijking met de Verenigde Staten:
| Azië | Verenigde Staten | |
| Inwoners | 4,463 miljard | 333,3 miljoen |
| Oppervlakte in km² | 44.580.000 km² | 9.834.000 km² |
| Landen | 47 | – |
| Bruto binnenlands product (bbp, 2014) | 4.850 miljard US$ | 23.594,05 |
| Verwachte regionale groei voor 2024 | 4,5 % | 2,7 % |
| Aandeel in de economische groei (prognose) | 60 % | 15,56 % |
Belangrijke aandelenindexen om in Azië te beleggen
Zoals we zo meteen nog uitgebreider uitleggen, spelen aandelenindexen een belangrijke rol bij de samenstelling van ETF’s. ETF’s worden als het ware opgebouwd op basis van deze indexen, maar daarover later meer.
Er zijn verschillende indexen die binnen de Aziatische markt bijzonder belangrijk zijn. Die lichten we hieronder kort toe.
1. MCSI Emerging Markets Total Return Net Asia Index
Deze ETF volgt een voor free float aangepaste, op marktkapitalisatie gewogen index. De index weerspiegelt de prestaties van Aziatische aandelenmarkten op basis van total return, waarbij netto-dividenden worden herbelegd.
De index volgt landenindexen uit China, India, Indonesië, Zuid-Korea, Maleisië, Pakistan, de Filipijnen, Taiwan en Thailand.
2. MSCI AC Asia ex Japan Index
Deze index omvat de 50 grootste Aziatische aandelen, exclusief Japan (“ex Japan”).
3. MSCI AC Far East ex Japan Index
Deze index biedt toegang tot aandelen uit ontwikkelde en opkomende economieën in Oost-Azië. Ook Japan wordt hier opnieuw buiten beschouwing gelaten. De economieën moeten voldoen aan bepaalde criteria op het gebied van omvang, liquiditeit en free float-marktkapitalisatie. Oost-Azië is hierbij exclusief India. De index wordt gewogen op basis van de free float-marktkapitalisatie.
Goed om te weten:
De free float-marktkapitalisatie is een andere benaming voor de vrij verhandelbare aandelen. Daarmee wordt het deel van de aandelen bedoeld dat beschikbaar is voor reguliere handel op de beurs en niet in handen is van grote aandeelhouders.
4. MSCI Pacific ex Japan
Zoals de naam al doet vermoeden, richt deze index zich op de regio buiten Japan. De MSCI Pacific ex Japan volgt de prestaties van aandelenmarkten in ontwikkelde landen in de Pacifische regio, opnieuw zonder Japan.
De bedrijven in deze index hebben een hoge of middelgrote marktkapitalisatie. De volgende landen zijn vertegenwoordigd: Australië, Hongkong, Nieuw-Zeeland en Singapore.
5. Dow Jones Asia/Pacific Select Dividend 30 Index
Deze index is iets anders samengesteld. De Dow Jones Asia/Pacific Select Dividend 30 Index volgt namelijk de prestaties van de 30 aandelen met het hoogste dividendrendement uit toegelaten landen in de regio Azië-Pacific.
Hieronder vind je de belangrijkste informatie over beleggen in Aziatische aandelenindexen nog eens overzichtelijk in een tabel:
| Index | Regio | Land | Aantal posities | KBV | KGV | Dividendrendement |
| MSCI EM Asia | Azië | – | 112 | 3,64 | 20,11 | 1,65 |
| MSCI AC Far East Ex Japan NR USD | Azië (met uitzondering van Japan) | – | 553 | 1,38 | 12,48 | 3,29 |
| MSCI Pacific (met uitzondering van Japan) | Azië-Pacific (met uitzondering van Japan) | – | 126 | 1,63 | 14,69 | 4,64 |
| DJ Asia Pac Select Dividend 50 | Azië-Pacific | – | 62 | 0,76 | 10,46 | 6,60 |
Ter toelichting:
Aantal posities = Het aantal aandelen dat in de betreffende index is opgenomen.
KBV = Staat voor de verhouding tussen de boekwaarde en de beurswaarde van een aandeel. Deze indicator geeft aan of een aandeel mogelijk onder- of overgewaardeerd is. Hoe lager de KBV, hoe meer bedrijfswaarde beleggers krijgen voor de prijs die ze op de beurs betalen.
KGV = De huidige aandelenkoers gedeeld door de winst per aandeel. Hoe lager de KGV, hoe goedkoper het aandeel gewaardeerd is.
Dividendrendement = Geeft het procentuele rendement van een aandeel in de vorm van dividend aan ten opzichte van de actuele aandelenkoers.
Vergelijking van de 9 belangrijkste Azië-ETF’s
We zijn aangekomen bij de grote vergelijking van verschillende Azië-ETF’s. De ETF’s die we hieronder bespreken, zijn onderzocht en met elkaar vergeleken op basis van vier belangrijke criteria:
- TER in %
De afkorting TER staat voor Total Expense Ratio. Dit zijn de lopende kosten van de betreffende ETF die je als belegger betaalt. Als je besluit om in een ETF te beleggen, wordt deze vergoeding meestal niet apart van je rekening afgeschreven. De kosten worden verwerkt in het rendement van de ETF. Je belegt dus in feite iets minder dan het volledige bruto bedrag.
- Uitkering
Het rendement van ETF’s kan op twee manieren worden verwerkt: herbeleggend of uitkerend. Bij een herbeleggende ETF ontvang je het rendement niet op je rekening, maar wordt het automatisch opnieuw in de ETF geïnvesteerd. Zo profiteer je optimaal van het rente-op-rente-effect. Bij een uitkerende ETF ontvang je de opbrengsten, zoals dividend, wel op je beleggingsrekening of betaalrekening.
- Reproductiemethode
Bij ETF’s wordt onderscheid gemaakt tussen fysieke en synthetische replicatie. Fysieke replicatie wordt ook wel volledige replicatie genoemd. Dit betekent dat de ETF daadwerkelijk belegt in de bedrijven die in de index zijn opgenomen, meestal in dezelfde verhouding als binnen de index. Bij zeer grote indexen kan volledige replicatie echter minder praktisch zijn. Daarom bestaat er ook synthetische replicatie. Bij deze methode sluit de ETF een ruilovereenkomst, ook wel swap genoemd, af met een financiële instelling. Die instelling verplicht zich om tegen een vergoeding het rendement van de index te leveren.
- Fondsvermogen in miljoen €
Het verhandelde volume van de betreffende ETF.
Hier volgt de vergelijking:
| ETF-naam | TER in % | Uitkering | Reproductiemethode | Fondsvermogen in miljoen € |
| iShares Core MSC Emerging Markets | 0,18 | Nee | Fysiek gerepliceerd | 20.000 |
| Amundi MSI Emerging Markets Asia | 0,20 | Nee | Synthetisch | 834 |
| Vanguard FTSE Developed Asia Pacific ex Japan | 0,15 | Ja | Fysiek gerepliceerd | 1.484 |
| xTrackers MSCI All Country Asia ex Japan Swap | 0,65 | Nee | Synthetisch | 321 |
| iShares Asia Pacific Dividend | 0,59 | Ja | Fysiek gerepliceerd | 376 |
| iShares Asia Property Yield | 0,59 | Ja | Fysiek gerepliceerd | 522 |
| xTrackers MSCI China | 0,65 | Nee | Fysiek gerepliceerd | 1.160 |
| iShares MSCI China A | 0,40 | Nee | Fysiek gerepliceerd | 2.369 |
| xTrackers FTSE China 50 | 0,60 | Nee | Fysiek gerepliceerd | 173 |
Om je een duidelijk beeld te geven van de verschillende ETF’s, vind je hieronder een korte toelichting per ETF en een overzicht van het koersverloop over de afgelopen 5 jaar.
iShares Core MSCI Emerging Markets
Een klassieker onder de Azië-beleggingen. Hoewel deze ETF zich richt op opkomende markten wereldwijd, bestaat de portefeuille voor 71% uit Aziatische aandelen. China is daarbij met meer dan 40% het sterkst vertegenwoordigd.
Met een fondsvermogen van 18 miljard euro gaat het om een zeer grote ETF. Met een rendement van 8,2% in het afgelopen jaar heeft dit fonds veel beleggers weten te overtuigen. Ook de kosten zijn aantrekkelijk: met een TER van slechts 0,18% is deze ETF relatief goedkoop.
De tracking difference ligt zelfs nog onder dit percentage. Bij deze waarschijnlijk bekendste Azië-ETF worden dividenden automatisch herbelegd. Daarnaast is de ETF verkrijgbaar bij vrijwel alle bekende brokers.
Amundi MSI Emerging Markets Asia
Onze volgende kandidaat belegt uitsluitend in Azië. Naast een grote positie in China zijn ook Zuid-Korea, Taiwan, Thailand, India, Maleisië en Indonesië vertegenwoordigd. Rusland behoort geografisch gezien wel tot hetzelfde continent, maar is in deze ETF niet opgenomen.
Dit product van Amundi kan daardoor goed passen binnen de portefeuille van veel beleggers. Ook het hoge rendement van 16,5% in het afgelopen jaar en de lage kosten van 0,20% zijn aantrekkelijk.
Ook bij deze ETF worden dividendinkomsten automatisch herbelegd. De index wordt bij deze ETF wel iets minder nauwkeurig gevolgd, wat resulteert in een tracking difference van 0,6%. Daarnaast wordt de index via swaps nagebootst. Dat is vrij gebruikelijk en wordt doorgaans als veilig beschouwd, maar het is wel belangrijk om dit te vermelden.
Vanguard ETFS Developed Asia Pacific ex Japan
Wie niet specifiek in Japan wil beleggen, maar Australië en Nieuw-Zeeland wel graag in de portefeuille wil opnemen, kan kijken naar de Vanguard Developed Asia Pacific ex Japan ETF. Deze twee landen kennen doorgaans duidelijk lagere koersschommelingen dan veel opkomende markten.
Dat kan een stabiliserend effect hebben op de portefeuille en interessant zijn voor beleggers die wat minder volatiliteit zoeken. Deze ETF belegt in Australië, Zuid-Korea, Hongkong, Singapore en Nieuw-Zeeland. De kosten bedragen slechts 0,15%, de tracking difference is met 0,18% laag en het fonds behaalde recent een rendement van 9%.
xTrackers MSCI All Country Asia ex Japan Swap
De volgende optie voor liefhebbers van Azië-beleggingen is de All Country Asia ex Japan ETF van Xtrackers. Deze ETF belegt in zowel ontwikkelde als opkomende markten in Azië, maar laat Japan buiten beschouwing. In de portefeuille zitten onder meer China, Taiwan, Zuid-Korea, Hongkong, India, Singapore, Thailand, Maleisië, Indonesië en de Filipijnen.
Door deze brede spreiding biedt de ETF een aantrekkelijke diversificatie binnen de Aziatische markt. Daar staat wel een relatief hoge TER van 0,65% tegenover. Ook de tracking difference ligt met 0,79% aan de hoge kant. Ter compensatie behaalde het fonds recent wel een sterk rendement van 12,9%.
iShares Asia Pacific Dividend
De eerste kandidaat in onze lijst die interessant is voor dividendbeleggers, is de Asia Pacific Dividend ETF van iShares. Deze ETF belegt in bedrijven uit de regio Azië-Pacific die bekendstaan om hun hoge winstuitkeringen.
De ETF is beperkt tot 50 aandelen uit ontwikkelde landen in de regio. Recent lag het dividendrendement op 4%, bij kosten van 0,59% en een tracking difference van 0,3%.
Net als bij andere dividend-ETF’s was het afgelopen jaar echter pijnlijk. De ETF noteerde een verlies van 17,2%.
iShares Asia Property Yield
Een opvallende naam binnen de Azië-ETF’s is de Asia Property Yield ETF. Deze ETF belegt uitsluitend in Aziatische vastgoedbedrijven in de vorm van Real Estate Investment Trusts, oftewel REITs. Deze aanpak levert momenteel een dividendrendement van 3,34% op.
Ook deze ETF kreeg het afgelopen jaar flink te verduren en noteerde een verlies van 16,6%. De kosten liggen momenteel op 0,59% en de tracking difference bedraagt 0,5%.
xTrackers MSCI China
Dan komen we bij de ETF’s die zich volledig richten op de Chinese markt. De MSCI China ETF van Xtrackers doet dit via beleggingen in aandelen uit Hongkong en sluit aandelen uit Shanghai en Shenzhen expliciet uit.
In deze ETF zitten bekende namen zoals Alibaba en Tencent. Dat verklaart mede het sterke recente rendement van 16,7%. De kosten liggen met 0,65% wel iets hoger en de tracking difference bedraagt 0,73%.
iShares MSCI China A
De tegenhanger van de eerder genoemde China-ETF is de MSCI China A ETF van iShares. Deze ETF belegt juist alleen in aandelen die genoteerd zijn aan de beurzen van Shanghai en Shenzhen. Daardoor bevat het fonds vaker traditionele bedrijven en minder moderne technologiebedrijven.
Deze strategie heeft recent sterk uitgepakt en leverde beleggers een rendement van maar liefst 28,3% op. Ook de kosten van 0,40% en de tracking difference van -0,9% zullen voor veel beleggers aantrekkelijk zijn.
xTrackers FTSE China 50
Onze laatste kandidaat kun je zien als de Chinese variant van de DAX. Deze ETF belegt in de 50 grootste bedrijven van China en bevat daardoor ook veel bekende namen. Wel beperkt het fonds zich tot de beurs van Hongkong, waardoor de Chinese markt niet volledig nauwkeurig wordt weergegeven.
Dat is ook terug te zien in het recente rendement. Met slechts 0,06% bleef de opbrengst zeer beperkt en gebeurde er per saldo bijna niets. Met kosten van 0,60% en een tracking difference van 0,64% is dit al met al een minder aantrekkelijke China-ETF.
Spaarplannen voor Azië
Een van de populairste manieren om in ETF’s te beleggen, vooral onder jongere beleggers, is via een ETF-spaarplan. Daarbij stel je bij de broker van je keuze een maandelijks bedrag in, dat vervolgens automatisch voor je wordt belegd.
Het voordeel daarvan is dat je op een eenvoudige manier langdurig kunt inspelen op de economische ontwikkeling van Azië. Verschillende brokers bieden daarbij uiteenlopende voorwaarden voor beleggen via een ETF-spaarplan.
De goedkoopste aanbieders waarmee je ook in Aziatische markten kunt beleggen, zijn onder meer Trade Republic en Scalable Capital.
Beide brokers bieden verschillende voordelen op het gebied van beursplaatsen en kostenstructuur.
Beleggen brengt altijd het risico op verlies met zich mee. De WELCOME-actie is
onderworpen aan de algemene voorwaarden. De geschenk-aandelen worden willekeurig toegewezen uit een
selectie van in aanmerking komende aandelen, waarbij aandelen met een hogere waarde minder vaak
worden toegekend.
| Freedom24 | Scalable Capital | Trade Republic | |
| Depotführung | Kostenlos | Kostenlos | Kostenlos |
| Ordergebühren | € 2 + € 0,02 (pro Aktie) | Gettext € 0,99; XETRA € 3,99 0,01 % (min. € 1,50) | LS Exchange 1 € |
| ETF- und Aktiensparpläne | Nicht möglich | Kostenlos | Kostenlos |
Anzahl Aktien | 40.000 | 8.000 | 9.000 |
| Anzahl ETFs | 1.500 | 2.500 | 2.400 |
Anzahl ETF-Sparpläne | 0 | 2.500 | 1.900 |
| Startbonus | Freedom24 Bonus Kostenlose Aktien im Wert von 79 € – 529 € (bis 30.04.2026) | Scalable Capital Bonus Zurzeit kein Bonus | Trade Republic Bonus Zurzeit kein Bonus |
| Erfahrungsbericht | Freedom24 Erfahrungen | Scalable Capital Erfahrungen | Trade Republic Erfahrungen |
Welke aanbieder het beste bij je past, hangt uiteindelijk af van jouw persoonlijke voorkeuren en beleggingsstrategie.
Conclusie: Azië-ETF’s zijn geschikt voor spreiding in je portefeuille
De economische ontwikkeling in Azië trekt steeds meer aandacht van beleggers. De sterke groei van de afgelopen decennia en de verwachting van verdere economische groei maken Azië tot een interessante regio om in te beleggen. Dankzij hun brede spreiding en diversificatie kunnen ETF’s een toegankelijke manier zijn om te profiteren van de groeiende Aziatische economie.
Verschillende indexen geven elk op hun eigen manier een beeld van de Aziatische markt. De bijbehorende ETF’s hebben allemaal hun eigen voorwaarden, kosten en samenstelling. Welke Azië-ETF je kiest, hangt daarom af van je persoonlijke doelen, risicobereidheid en beleggingshorizon.
Mogelijk zijn ook de onderwerpen “ETF-spaarplan vergelijken” en “ETF-tips” interessant voor je.