Bondora Go & Grow vs. Modena: welk product past het best bij jou?
P2P-leningen bieden beleggers de mogelijkheid om met relatief weinig inspanning een aantrekkelijk rendement te behalen. Tegelijkertijd verschillen de platformen onderling op het vlak van rente, liquiditeit, flexibiliteit en ervaring.
Daarom vergelijken we vandaag Bondora Go & Grow, één van de meest ervaren aanbieders van P2P-leningen op de markt, met nieuwkomer Modena. Waar Go & Grow kan rekenen op jarenlange ervaring, krijgen beleggers bij Modena de kans om een rente tot 11% per jaar te verdienen.
Maar welk platform is de betere keuze voor beleggers? In deze vergelijking van Bondora Go & Grow vs. Modena nemen we beide aanbieders uitgebreid onder de loep. We bekijken de belangrijkste voor- en nadelen, zodat jij een beter onderbouwde beleggingsbeslissing kunt nemen.
Het belangrijkste samengevat
- Bij Bondora Go & Grow en Modena beleggen investeerders in consumentenkredieten, met een rente van respectievelijk maximaal 6% en 11% per jaar.
- Bondora behoort tot de meest ervaren aanbieders van P2P-leningen en heeft al meerdere crisissen succesvol doorstaan. Modena moet zich als nieuwkomer nog bewijzen.
- Naast het aantrekkelijke rentepercentage onderscheidt Modena zich met unieke features die beleggers meer flexibiliteit bieden bij het investeren.
- Dankzij de aantrekkelijke kostenstructuur bieden beide platformen zowel beginnende als ervaren beleggers interessante voorwaarden om met P2P-beleggen te starten.
Go & Grow vs. Modena: hoe presteren de beleggingsproducten?
Bij Bondora Go & Grow vs. Modena vergelijken we een van de bekendste P2P-platformen van Europa met een opkomende aanbieder van P2P-leningen die momenteel de aandacht van veel beleggers trekt.
Voordat we beide aanbieders van P2P-leningen uitgebreid met elkaar vergelijken, bekijken we eerst het achterliggende bedrijfsmodel. Zo krijgen we een beter beeld van beide ondernemingen.
We beginnen met de Bondora Group, die in 2008 werd opgericht. Met bijna 20 jaar ervaring behoort Bondora tot de oudste P2P-bedrijven van Europa. Beleggers investeren er in consumentenkredieten die voornamelijk afkomstig zijn uit de kernmarkt Finland.
Bondora telt met zijn beleggingsproduct Go & Grow ongeveer 500.000 geregistreerde gebruikers en is inmiddels al negen jaar op rij winstgevend. Beleggers kunnen er een rente tot 6% per jaar verdienen.
Het Estse P2P-platform Modena behoort tot de jongste aanbieders in de markt. Het bedrijf startte in 2024 met het verstrekken van consumentenkredieten, waarmee beleggers een rendement tot 11% per jaar kunnen behalen.
Modena trekt nieuwe klanten aan met aantrekkelijke bonussen en de mogelijkheid om cashback te verdienen. Tegelijkertijd blijft het totale investeringsvolume op het platform gestaag groeien.
De onderstaande tabel geeft je een overzicht van de belangrijkste verschillen tussen beide platformen.
| Criteria | Bondora | |
| Oprichting van het bedrijf | 2008 | 2019 |
| Oprichting van het platform | 2018 | 2024 |
| Bedrijfszetel | Tallinn, Estland | Tallinn, Estland |
| Directie | Pärtel Tomberg | Oliver Matt |
| Gefinancierd kredietvolume | Meer dan € 1 miljard | Meer dan € 36 miljoen |
| Regulering Onder toezicht van de Estse financiële toezichthouder, niet MiFID II-gereguleerd | ||
| Jaarverslag | Ja | Ja |
| Investeerders | 500.000+ | 2.500+ |
| Rendement | Tot ca. 6% per jaar | Tot ca. 11% per jaar |
| Terugkoopgarantie | Nee | Ja |
| Minimale investering | €1 | €50 |
| Auto-Invest | Ja | Ja |
| Secundaire markt | Nee | Nee |
| Bonusprogramma | Referralprogramma’s en campagnes | Welkomstbonus en cashback |
Ik heb zowel met Modena als met Bondora Go & Grow ervaringen en beleg momenteel op beide platformen. In mijn artikel over de beste alternatieven voor een spaarrekening lees je meer over beide P2P-platformen.
Laten we nu beginnen met de uitgebreide vergelijking van Bondora Go & Grow vs. Modena.
Vergelijking 1 Go & Grow vs. Modena: rente
Op dit belangrijke punt zijn er duidelijke verschillen tussen beide platformen die het waard zijn om nader te bekijken. Welk platform is vooral interessant voor beleggers die op zoek zijn naar een zo hoog mogelijk rendement?
Bij de gevestigde P2P-gigant Bondora Go & Grow kunnen beleggers tot 6% rente per jaar ontvangen, met flexibele opnamemogelijkheden. Het gaat daarbij echter niet om een vast rendement, maar om een streefrendement dat kan schommelen afhankelijk van de prestaties van de kredietportefeuille.
Rentemodel Go & Grow:
- Dagelijkse berekening van het rendement op basis van de belegging.
- Opbrengsten worden automatisch bijgeschreven op de Go & Grow-rekening en direct opnieuw belegd.
- De rente begint te lopen zodra het geld op de Go & Grow-rekening is belegd.
- Dankzij de automatische herbelegging profiteren beleggers van het rente-op-rente-effect, omdat ook reeds behaalde opbrengsten verder rendement opleveren.
Omdat P2P-aanbieder Modena nog relatief jong is, probeert het platform beleggers vermoedelijk aan te trekken met aantrekkelijke rentepercentages. Momenteel adverteert het P2P-platform met een jaarlijkse rente tot 11%, die kan worden behaald met het product Growth Vault. Bij het flexibele product Dynamic Vault kunnen beleggers tot 7,9% per jaar ontvangen.
Ook hier gaat het niet om een vast rendement, maar om het potentiële rendement.
Rentemodel Modena:
- Het rendement ontstaat door de korting waartegen Modena kredietvorderingen aan beleggers verkoopt. Het verschil met de nominale waarde vormt de opbrengst.
- Opbrengsten worden geregistreerd zodra nieuwe vorderingen aan de belegger worden verkocht. Volgens Modena gebeurt dit gemiddeld meerdere keren per week.
- Kredietnemers doen dagelijkse terugbetalingen, die bestaan uit kapitaal en opbrengsten en op de rekening van de belegger worden bijgeschreven.
- De ontvangen terugbetalingen worden automatisch opnieuw geïnvesteerd in nieuwe kredietvorderingen, waardoor beleggers kunnen profiteren van het rente-op-rente-effect.
- Het rendement is niet gegarandeerd en hangt af van de ontwikkeling van de onderliggende vorderingen en de gekozen Vault.
Voor rendementsgerichte beleggers is Modena een interessante P2P-aanbieder. Het platform heeft weliswaar nog weinig ervaring op de markt, maar lokt met aantrekkelijke rentepercentages. Wie liever kiest voor P2P-leningen via een gevestigde aanbieder, voelt zich vermoedelijk beter thuis bij Go & Grow, met een rendement tot 6% per jaar.
Daarnaast beleggen investeerders bij zowel Go & Grow als Modena in een brede pool van kredietdelen, wat bijdraagt aan de diversificatie van de portefeuille.
Vergelijking 2 Go & Grow vs. Modena: liquiditeit
Zoals bij de meeste P2P-platformen hangt ook bij Modena en Go & Grow de liquiditeit sterk af van de prestaties van de onderliggende kredieten. Toch zijn er duidelijke verschillen: Go & Grow behoort inmiddels tot de meest liquide producten binnen de wereldwijde P2P-markt.
Daardoor komen vertragingen bij uitbetalingen via Go & Grow maar zelden voor. Het platform presteert op dit vlak al jaren zeer betrouwbaar. Toch kunnen ook bij Go & Grow in uitzonderlijke marktomstandigheden vertragingen of beperkingen bij uitbetalingen optreden.
Mijn ervaring is dat uitbetalingen bij Go & Grow steeds vlot verlopen. Beleggers hebben dagelijks toegang tot hun geld, dat doorgaans binnen enkele seconden op hun rekening wordt bijgeschreven.
Voor mij is dat een duidelijk pluspunt en vermoedelijk ook een van de redenen waarom beleggers Go & Grow steeds vaker gebruiken als aantrekkelijk alternatief voor een spaarrekening.
Wat de beschikbaarheid van het geld betreft, presteert Modena naar mijn mening duidelijk minder goed dan Go & Grow. Wie zijn geld volledig wil laten uitbetalen, moet een opname namelijk 31 dagen vooraf aankondigen. Wie al vóór het einde van die termijn toegang tot zijn geld wil, moet rekening houden met een lager rendement.
Dat maakt Modena minder aantrekkelijk voor beleggers die flexibel over hun geld willen beschikken en hun kapitaal niet voor langere tijd willen vastzetten.
Vergelijking 3 Go & Grow vs. Modena: trackrecord & regulering
Beleggen in P2P-leningen gaat vaak gepaard met een hoger rendement, maar brengt doorgaans ook meer risico met zich mee. Als belegger is het daarom belangrijk om je vooraf grondig te verdiepen in de risico’s en veiligheidsmechanismen van de verschillende platformen. Zo kun je goed geïnformeerd en bewust werken aan de opbouw van je vermogen.
Bij Go & Grow en Modena beleggen investeerders in consumentenkredieten. Bij Go & Grow wordt het kapitaal automatisch gespreid over de kredietportefeuille van de Bondora Group. Bij Modena kopen beleggers vorderingen die voortkomen uit door Modena verstrekte consumentenkredieten.
Goed om te weten:
Bij Modena kopen beleggers automatisch delen van vorderingen uit consumentenkredieten en Buy Now, Pay Later-financieringen. De vorderingen worden met een korting op de nominale waarde aangekocht. Het verschil tussen de aankoopprijs en de nominale waarde vormt het rendement voor de belegger.
Het geïnvesteerde kapitaal valt niet onder de wettelijke depositogarantie. Bij wanbetalingen of problemen met de platformen bestaat daarom het risico op verliezen, tot zelfs een volledig verlies van het geïnvesteerde bedrag.
Dankzij zijn jarenlange ervaring heeft Bondora al verschillende moeilijke marktperiodes succesvol doorstaan, wat wijst op de weerbaarheid van het bedrijf.
Tot de belangrijkste marktperiodes behoren:
- Wereldwijde financiële crisis van 2008/2009
- Europese schuldencrisis van 2011 tot 2013
- Periode van lage ECB-rentes tussen 2014 en 2021
- Coronapandemie in 2020
- Sterke rentestijging sinds 2022
- Verschillende economische en geopolitieke marktperiodes
Modena moet zich daarentegen nog bewijzen. Het platform bestaat pas sinds 2024 en zal nog verschillende moeilijke marktperiodes moeten doorstaan om te laten zien of het bedrijfsmodel zich ook in crisissituaties staande houdt.
Een ander interessant punt voor beleggers is de regulering. Op dat vlak zijn beide P2P-platformen goed vergelijkbaar. Zowel de moedermaatschappij van Go & Grow, de Bondora Group, als Modena staan onder toezicht van de Estse financiële toezichthouder.
Beide bedrijven vallen echter niet onder een MiFID II-vergunning, terwijl dat bij platformen zoals TWINO wel het geval is. Vanuit regelgevend oogpunt beschikken beleggers daardoor doorgaans over iets minder transparantie.
Ondanks het ontbreken van een MiFID II-vergunning is Bondora een zeer transparante aanbieder. Beleggers krijgen met slechts enkele klikken inzicht in belangrijke statistieken over de kredietportefeuille, waaronder:
- verdeling van de actieve kredietportefeuille volgens de duur van de betalingsachterstand
- verdeling van de kredietverstrekking per land en interne risicobeoordeling
- wanbetalingen per land en de bijbehorende terugvorderingspercentages
Voor een uitgebreider inzicht in de portefeuillestatistieken van de Bondora Group kun je dit artikel bekijken.
Vergelijking 4 Go & Grow vs. Modena: kredietportefeuille
De kredietportefeuille van het P2P-platform Go & Grow is verspreid over verschillende markten en biedt beleggers daardoor een brede diversificatie.
Naast de thuismarkt Estland is de aanbieder sterk vertegenwoordigd in de kernmarkt Finland, waar een groot deel van de P2P-leningen wordt verstrekt. Daarnaast werkt de Bondora Group voortdurend aan uitbreiding naar andere markten met veel potentieel. Daartoe behoren onder meer Nederland, Denemarken en Letland.
Bij Modena kopen beleggers eveneens delen van een grotere kredietpool. Volgens het platform worden deze vorderingen in delen aan investeerders verkocht, zodat geen enkele investeerder een vordering volledig bezit.
Dit moet bijdragen aan een gelijkmatige verdeling van de opbrengsten en aan meer stabiliteit. Zo kan een belegger bijvoorbeeld 1%, 5% of 14,63% van een schuldvordering bezitten.
Het cumulatieve investeringsbedrag bij Modena bedraagt momenteel ongeveer € 36,7 miljoen. Het uitstaande bedrag ligt rond € 7,6 miljoen.
De actieve portefeuille van de Bondora Group bedraagt daarentegen ongeveer € 600 miljoen, wat het verschil in omvang tussen beide platformen duidelijk maakt. Daarnaast boekte de Bondora Group in 2025 een recordomzet van € 62,7 miljoen, een stijging van 19,2% ten opzichte van 2024.
| Kerncijfer 2025 | Bondora Group | Modena Estonia OÜ |
| Omzet | € 62,7 miljoen | € 1,63 miljoen |
| Nettowinst | € 9,5 miljoen | € 231.943 |
Wat de winstgevendheid betreft, neemt Go & Grow duidelijk de leiding. Toch zie ik potentieel in Modena en ben ik benieuwd hoe deze jonge aanbieder van P2P-leningen zich verder zal ontwikkelen.
Beide P2P-platformen beschikken over een gecontroleerde jaarrekening. Bij Modena ontbreekt echter een Engelse vertaling, terwijl die voor veel beleggers belangrijk is om de cijfers correct te kunnen begrijpen.
Vergelijking 5 Go & Grow vs. Modena: features
Bij Modena kunnen beleggers vanaf € 50 investeren. Dat instapbedrag ligt duidelijk hoger dan bij Go & Grow, waar je al vanaf € 1 kunt beginnen. Daar staat tegenover dat er geen maximumbedrag geldt voor investeringen. Beleggers hebben op dat vlak dus volledige vrijheid.
Een feature van Modena die ik persoonlijk interessant vind en die ik nog niet bij andere platformen ben tegengekomen, is de Auto-Payout. Daarmee kunnen beleggers zelf instellen welk percentage van hun rendement aan het begin van elke maand automatisch naar hun rekening wordt overgemaakt.
Wat de functies betreft, vind ik vooral de doelenfunctie van Go & Grow het vermelden waard. Daar wil ik hieronder wat dieper op ingaan.
Met de doelenfunctie kun je als belegger je vermogen gericht structureren en stap voor stap opbouwen. Je kunt individuele spaardoelen aanmaken, deze zelf een naam geven en de voortgang ervan op elk moment overzichtelijk volgen. Mogelijke doelen zijn bijvoorbeeld:
- Vakantie
- Noodfonds
- Nieuwe auto
- Vermogensopbouw op lange termijn
Het geïnvesteerde saldo blijft daarbij het actuele rendement van ongeveer 6% per jaar opleveren, ongeacht hoeveel spaardoelen er worden aangemaakt.
Vergelijking 6 Go & Grow vs. Modena: kosten
De onderstaande tabel geeft je een overzicht van de kostenstructuur van beide producten. Die is op vrijwel alle punten hetzelfde. Alleen bij de uitbetaling zijn er verschillen.
| Type kosten | Go & Grow | |
| Account openen | Gratis | Gratis |
| Storting | Gratis | Gratis |
| Investeren | Gratis | Gratis |
| Aan-/verkoopkosten | Niet van toepassing | Geen |
| Uitbetaling | € 1 per uitbetaling | Gratis |
| Rekeningbeheer | Gratis | Gratis |
| Beheerkosten | Geen | Geen |
| Inactiviteitskosten | Geen | Geen |
De kosten van beide aanbieders van P2P-leningen laten zien hoe laag de instapdrempel is om met beleggen te beginnen. Beleggers betalen vrijwel geen kosten voor het reguliere gebruik van de platformen. Dat kan beleggen in P2P-leningen vooral voor beginners extra aantrekkelijk maken.
Is Bondora Go & Grow of Modena de betere keuze voor jou?
Of Bondora Go & Grow of Modena het juiste platform voor jou is, hangt sterk af van jouw persoonlijke beleggersprofiel.
Daarom is Go & Grow de geschikte P2P-platform voor jou:
- Ervaring: met Go & Grow kiezen beleggers voor een ervaren speler met inmiddels bijna 20 jaar ervaring. Het bedrijf heeft verschillende uitdagende marktperiodes doorstaan en heeft zich tot op vandaag bewezen als een betrouwbare aanbieder van P2P-leningen.
- Diversificatie: daarnaast beleggen investeerders bij Go & Grow in een brede pool van kredieten. Dat draagt bij aan de spreiding van de portefeuille en verkleint het risico dat verbonden is aan individuele kredietnemers.
- Gerichte vermogensopbouw: met de doelenfunctie kunnen beleggers bovendien gericht werken aan de opbouw van hun vermogen. Zo kunnen ze gestructureerd beleggen en dankzij de automatische herbelegging profiteren van het rente-op-rente-effect.
Daarom is Modena het geschikte P2P-platform voor jou:
- Rendementspotentieel: Modena spreekt vooral rendementsgerichte beleggers aan. Met een mogelijke rente tot 11% per jaar ligt het platform duidelijk boven het maximale rentepercentage van 6% bij Go & Grow.
- Terugkoop: bij Modena worden wanbetalende vorderingen onder bepaalde voorwaarden door Modena teruggekocht. Dat is bij Go & Grow niet het geval. Hierdoor kan het risico van afzonderlijke kredietverliezen worden beperkt.
- Auto-Payout: met deze innovatieve functie bepalen beleggers zelf welk percentage van hun rendement aan het begin van elke maand automatisch naar hun rekening wordt overgemaakt. Voor zover ik weet, is deze feature uniek op de markt.
Portefeuillevergelijking: zo beleg ik
Bij Modena ben ik pas in juli 2026 begonnen met beleggen. Het platform is voor mij nog relatief nieuw, waardoor ik ook met mijn investering eerst voorzichtig wil aftasten. Mijn portefeuille bedraagt momenteel € 530.
Bij Go & Grow beleg ik daarentegen al jarenlang. Samen met mijn investeringen bij Monefit SmartSaver en Debitum vormt dit een van de grootste posities binnen mijn P2P-portefeuille. Mijn Go & Grow-portefeuille bedraagt momenteel bijna € 13.000.
Mijn rente-inkomsten bij Go & Grow bedroegen in de eerste helft van 2026 € 297,34. Dat komt neer op gemiddeld bijna € 50 per maand aan passieve inkomsten uit mijn portefeuille.
Meer over Bondora en het platform Go & Grow lees je in mijn actuele Bondora ervaringen
Conclusie: nieuwkomer vs. veteraan – interessant voor verschillende soorten beleggers
Go & Grow behoort tot de P2P-veteranen van Europa en onderscheidt zich al jarenlang door zijn betrouwbaarheid. Beleggers kunnen momenteel tot 6% rente verdienen op consumentenkredieten van de Bondora Group en krijgen hun tegoeden doorgaans binnen enkele seconden uitbetaald. Op dit moment is er echter geen mogelijkheid om een hogere rente te ontvangen in ruil voor een langere looptijd.
Nieuwkomer Modena heeft daarentegen nog maar een korte geschiedenis en zal zich de komende jaren nog moeten bewijzen. Daar staat tegenover dat rendementsgerichte beleggers op het P2P-platform tot 11% per jaar kunnen verdienen. Daarnaast biedt de aanbieder van P2P-leningen innovatieve features die tot nu toe nog niet eerder op de Europese markt te zien waren.
De instapdrempel is bij beide platformen laag. Beleggers betalen vrijwel geen kosten en investeren in een brede pool van kredieten. Welk platform het beste bij je past, hangt daarom vooral af van de vraag of je als belegger de voorkeur geeft aan bewezen ervaring of juist kansen ziet in nieuwe aanbieders met groeipotentieel.
Mijn actuele P2P-leningenranking geeft je een overzicht van de beste en veiligste platformen. Neem meteen een kijkje en ontdek meer.